瑞达期货：10月13日早盘提示

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　　金融期货

　　1股指期货

　　消息面

　　1.十八届五中全会26日至29日召开

　　2.证金现身多家上市公司三季报

　　3.豪赌人民币年底加入SDR 国际游资布局人民币反弹

　　4.9月投资者信心指数大幅增长

　　5.中小板利润预计增两成 409家公司报喜

　　6.周一全球股市涨跌不一道指创今年最长连涨纪录

　　消息面分析

　　外盘，周一美股指收涨，欧股指收跌。戴尔与EMC巨额并购交易提振市场情绪；周一是哥伦布日，银行、联邦机构及债券市场休市，美股成交清淡。

　　国内方面，十八届五中全会26日至29日召开，随着“十三五”规划的陆续披露，资本市场将开启一波波澜壮阔的行情；证金现身多家上市公司三季报，证金概念料引资本追逐；人民币中间价连续8个交易日上涨，国际游资豪赌人民币年底加入SDR，布局人民币反弹；随着配资清理工作进入尾声，人民币汇率逐步企稳，近期A股杀跌动能减弱，9月投资者信心大幅提升，各项子指数环比均出现一定幅度增长，并对大盘四季度走势保持较为乐观的态度；761家中小板公司公布业绩预告，前三季净利润同比增逾两成，其中409家公司业绩报喜。

　　仓位、资金动态

　　1. 沪深300：

　　总持仓增加1.05%至41727手，前20名主力多头减少3.14%至28349手，主力空头减少3.03%至30981手；前20名总净空持仓较前一交易日增加15.64%至2632手，前5名净空持仓减少4.84%至5324手。总持仓连续四日小幅度增持，主力多空均小幅度减持，多空双方较为谨慎；净空持仓变化显示空头内部有所分歧，短期回调空间较小。资金方面，沪深两市总成交金额9252.45亿元，较前一交易日增加3287.15亿元；两市资金净流入752.17亿元。

　　2. 上证50：

　　总持仓增加0.63%至18439手，前20名主力多头减少5.90%至9080手，空头减少3.30%至8968手；前20名总净空持仓较前一交易日减少70.13%至-112手，前5名净空持仓减少9.48%至-1347手。

　　3. 中证500：

　　总持仓增加5.36%至14866手，前20名主力多头减少0.73%至6455手，空头增加3.94%至6782手；前20名总净空持仓较前一交易日增加1321.74%至327手，前5名净空持仓增加237.74%至358手。

　　综合来看：

　　本周在外围股市与大宗商品回暖、情绪逐步提振、本周五期指交割、获利回吐等扰动下，本周沪指料呈冲高回落态势。策略上，获利承压，波动加剧，有整固需求，三大期指周二多单止盈离场，以日内交易为主。

　　2国债期货

　　[前交易日主要指数]

　　银行间国债指数：1539.61 +0.07%

　　Shibor：O/N 1.9020 -0.20bp；1W 2.3970 -0.40bp；2W 2.7450 -0.50bp

　　质押式回购行情；R001 2.0000 +13.00bp；R007 2.4200 +6.00bp；R014 2.7400 +4.00bp

　　[资金面]。

　　周一资金面较为平稳，主要利率均小幅波动。今日有400亿逆回购到期，预计央行将续作继续小额投放流动性。

　　[消息面]

　　近期债市炒作狂热，越来越多的资金流入债券市场，在新发债券利率不断走低的同时，多家基金公司旗下债券产品近期出现大规模净申购，基金公司担心大资金流入恐摊薄原投资者收益，故而关闭大额申购窗口。债市火爆暗藏风险不容忽视。截止周一下午四点，1年期、5年期、10年期国债收益率分别上涨3.21个、1.52个、2.890个基点，7年期国债收益率下跌5.06个基点

　　CTD: 最便宜可交割券,空方交割利益最大的券

　　Imp_IRR: 隐含回购利率

　　基差：现货价格 -(期货价格X 转换因子)

　　BNOC：基差 - 持有收益

　　[瑞达观点]

　　资金面平稳，债市火爆暗藏风险，期债不建议追涨。