瑞达期货：10月9日早盘提示

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　　1股指期货

　　消息面

　　1.美联储会议纪要：担忧全球风险和低利率 美联储9月不加息

　　2.券商：A股10月行情可期 建议关注“十三五”主题

　　3.人民币跨境支付系统成功上线 国际化驶进“高速公路”

　　4.A股并购重组审核速度未减 10月开门5份申请获通过

　　5.机构预测9月PPI降幅收窄 新一轮微刺激或启动

　　6.万亿元险资助阵稳增长 圈定重大工程投资

　　7.周四全球股市仍多数收高道指连涨五日

　　消息面分析

　　外盘，周四欧美股指收涨。美联储会议纪要称9月不加息是因为多数成员认为经济下行风险增大，并暗示加息时间将继续推后。

　　国内方面，目前市场处于风险偏好修复艰难时刻，未来两个月，A 股机会有望大于风险，“十三五”将为主要投资主题；人民币跨境支付系统上线，对促进人民币国际化进程将起到重要支撑作用；A股并购重组审核速度未减，未来在国家战略和市场规律的双轮驱动下，国企重组将会好戏连连；受国际大宗商品价格回升影响， 9月我国工业生产者价格指数(PPI)同比、环比降幅或小幅收窄，但低通胀仍是经济长期增长面临的最主要的压力之一；助阵稳增长，万亿元保险资金将直接对接重大工程投资，加大投资力度平缓经济下行。

　　仓位、资金动态

　　1. 沪深300：

　　总持仓增加3.04%至40049手，前20名主力多头增加2.45%至28967手，主力空头增加1.14%至31261手；前20名总净空持仓较前一交易日减少12.97%至2294手，前5名净空持仓增加1.88%至5522手。总持仓小幅度增持，主力多空均小幅度增持，多空双方有所分歧；净空持仓变化显示空头内部有所分歧，短期回调空间较小。资金方面，沪深两市总成交金额5876.19亿元，较前一交易日增加2164.19亿元；两市资金净流入285.17亿元。

　　2. 上证50：

　　总持仓增加2.48%至18129手，前20名主力多头减少0.01%至9977手，空头增加0.19%至9562手；前20名总净空持仓较前一交易日减少4.38%至-415手，前5名净空持仓减少6.51%至-1722手。

　　3. 中证500：

　　总持仓增加2.60%至13925手，前20名主力多头增加2.03%至6453手，空头增加3.84%至6597手；前20名总净空持仓较前一交易日增加364.52%至144手，前5名净空持仓减少63.23%至57手。

　　综合来看：

　　受国庆假期外围股市积极带动，A股迎来10月开门红，周四题材股全面翻红，量能温和放大。然沪指3200-3256一线承压较重，题材力度及持续性仍有待观察，亟待资金与量能配合。而受制于量能低迷，上行动能较不足，周五沪深两市涨幅料有所缩窄，三大期指多单宜逢高止盈离场。

　　2国债期货

　　[前交易日主要指数]

　　银行间国债指数：1536.46 +0.06%

　　Shibor：O/N 1.9090 -8.00bp；1W 2.4000 -0.80bp；2W 27470 -1.60bp

　　质押式回购行情；R001 1.9200 -88.00bp；R007 1.9500 -44.00bp；R014 3.1000 +27.00bp

　　[资金面]。

　　周四央行进行了1200亿、期限7天逆回购，同时有800亿逆回购到期，净投放400亿。从利率上看，经历国庆假期后，资金面平稳偏宽松。

　　[消息面]

　　假期外盘和大宗商品均出现上涨，周四股市也出现了超过3%的涨幅。此外，从持仓量上看，假期前获利的期债获利盘当日有撤出趋势，因此早间期债总走势偏弱。午后股市走势平稳回落，对经济下行担心不减，随着日内做空盘的平仓，期债回升。截止周四下午四点，国债收益率涨跌互现，1年期、5年期、10年期国债收益率涨幅分别为1.54个、6.63个、5.40个基点，7年期国债收益率跌幅为3.12个基点。

　　CTD: 最便宜可交割券,空方交割利益最大的券

　　Imp_IRR: 隐含回购利率

　　基差：现货价格 -(期货价格X 转换因子)

　　BNOC：基差 - 持有收益

　　[瑞达观点]

　　资金面平衡偏松，风险偏好上升压制期债上涨空间。