导读:
一:今日市场运行情况分析
二:具体版块和品种的操作参考
三:主力合约支撑、压力参考和资金动态
(下文中的所有支撑和压力,请参考第三部分)
【今日市场运行情况分析】
周五(11月24日),国内期市收盘涨跌互现,黑色系午后拉升,焦煤涨2.45%,铁矿石、焦炭均涨逾1%,热卷跌幅收窄至0.75%。基本金属多数上涨,沪镍涨逾1%,沪锡涨近1%,但沪铅仍收跌0.67%,沪锌跌0.29%。农产品走势分化,玉米淀粉、鸡蛋等飘绿,豆油、菜油、双粕走高。
文华短期内并没有回调表现,观点保持偏多思路不变。
【具体版块和品种的操作参考】
黑色版块
黑色系午后小幅拉升,双焦强势,分别涨2.45%、1.3%,本周以来焦煤涨13.81%,焦炭涨10.2%。
正值年底煤电长协谈判之际,煤炭市场多空因素交织,环渤海动力煤价格指数连续七期下降。分析认为,当前煤炭市场仍处于深度调整期,保供稳价政策进一步显效,有效引导市场预期。11月22日,环渤海动力煤价格指数报收于576元/吨,环比下降1元/吨,连续七期下降,累计跌幅10元/吨,较去年同期下降25元/吨。煤炭产地方面,此前两天发布的中国太原煤炭交易价格指数为141.90点,环比下跌0.24%,连续四期下行。
对于近期焦煤、焦炭期货价格出现一波反弹行情,是供应压力减轻,而此前对需求预期过于悲观,近期有所改善,供求格局好转所支撑。此外,山西焦煤集团签订2018年长协客户合作协议,2018年长协用户回款方式由承兑调整为现汇,提升现金回款比例,提振近期双焦期货行情。
1.焦煤、焦炭再次冲高,多单继续持有
2.铁矿放量创新高,但推动力度值得怀疑,多单减持
今日铁矿虽然放量冲击高位,但是大幅增仓的背后上涨力度值得怀疑,伴随着煤焦炭版块的打压,铁矿目前有空头布局的嫌疑,注意多单减持。
3.螺纹、热卷冲击压力,多单注意减持
4.郑煤高位震荡,压力附近尝试空单操作
5.
化工板块
原油方面,美国能源信息署(EIA)隔夜数据显示,上周美国原油库存降幅不及预期,同时汽油和精炼油库存均小幅增长。EIA公布,截至11月17日当周,美国原油库存减少185.5万桶,市场预估为减少220万桶。值得注意的是,上周美国原油及成品油总库存出现8周来首次上升。
美国油服贝克休斯公布的数据显示,美国11月24日当周石油钻井数增加9台,至747台;美国11月24日当周天然气钻井数减少1台,至176台;美国11月24日当周总钻井数增加8台,至923台。
欧佩克消息人士称,11月30日的欧佩克大会有可能延长减产协议9个月,与会国有可能对延长减产9个月的提议达成共识。据外媒,全球最大原油出口国沙特正在积极游说各国石油部长,希望在下周召开的欧佩克会议上同意将减产协议延长九个月。沙特希望严重冲击油价的供应过剩问题能被根除。能源咨询机构Energy Aspects认为,下周欧佩克大会上可能不会宣布明确的延长减产协议声明,但最终欧佩克与非欧佩克国家将就延长期限达成一致。预计今年第四季度布油价格在60美元/桶水平,2018年布伦特原油均价为62美元/桶,到2018年年底布油价格将接近68美元/桶。
加拿大输油管道公司TransCanada表示,11月底将把通过Keystone XL输油管的对美原油输送量削减59万桶/日,减幅至少达到85%。据悉,该管道主要将亚伯达的油砂输送至美国炼油厂,而上周由于在南达科塔的管道泄漏了5000桶原油而被迫关闭,该事件目前仍在推升美国原油价格涨幅。此外,沙特国家石油公司称,阿拉伯海湾高硫原油在中国市场份额将上升。
1.玻璃多单继续离场,行情即将进入整理消化阶段,空单逢高进场
2.橡胶冲高,目前接近压力位,注意多单减持,空单可参考压力进场
3.塑料、PP冲高回落,空单继续持有
4.沥青、甲醇考验压力,空单可关注压力情况决定进场。
5.pta承压明显,多单不宜过度恋战
近来蓬威石化、华彬石化、亚东石化以及天津石化集中了264万吨装置重启,且美国产量攀升导致油价继续走低,下游聚酯产销回落,市场缺乏进一步利好刺激PTA。5600以下保持空单思路,切忌杀跌。
6.pvc探底反弹,消化跌幅,短线多单可逢低进场
农产品
农产品涨跌互现,从周行情看,双粕走强,豆粕涨近3%,菜粕涨逾2%。美豆供需面并无太大变化,收割完成96%,需求总体表现良好。南美方面,巴西大豆产区有降雨过程,而阿根廷天气略显干燥,这也在11月17日一度引发美豆大涨。投资者需密切关注南美天气变化带来的交易机会。国内市场,油厂开机率由一周前的50.98%提高至目前的57.42%,港口和油厂的豆粕库存上升。
1.玉米、淀粉冲高回落,多单离场,空仓的朋友可逢高空。
目前华北地区淀粉企业开工暂时没有受到环保影响,暂未出现大面积停产、限产现象,预计本周淀粉企业开工率维持在81%左右,环保炒作力度下降。近期涨幅过大,预计没有更多利好的情况下,难以支撑继续上涨,多单注意减持离场。空单可参照近期新高空单进场。
2.大豆止跌,多单尝试进场
近期大豆是农产品中跌幅最深的,也是最先止跌。之前市场传言做多,但是后续直接暴跌,现在却给了比较好的进场机会。但是注意下,目前收到3600的支撑,才有止跌行为,但是并不能表明后续会延续反弹。因此操作上,可以关注支撑情况,找机会进场,切记追涨。
3.两粕突破上行,量能不足,多单注意保护
两粕在连番的下挫之后,突破上行。日内虽有增仓,但是力度不大,后续上涨推动力不足,建议多单锁定盈利区间。由于并未有走弱迹象,空单暂时等待
4.油脂止跌迹象出现,空单注意离场,空仓的朋友可参照支撑进场多单。
5.鸡蛋冲高回落,空单参照新高进场
6.白糖支撑位止跌,空单等突破或者支撑附近尝试短多
7.棉花承压回落至支撑区域,目前看有止跌表现,可尝试介入多单。
金属版块
基本金属走势分化,沪镍涨逾1%,沪锡涨近1%,但沪铅仍收跌0.67%。从周行情上看,沪镍涨逾3%,沪铜涨2.66%,沪锌涨逾2%,沪铝飘绿。
世界金属统计局公布的数据显示,今年1-9月期间,全球铅市供应短缺31.8万吨,2016年全年为短缺15.4万吨。截至9月底总库存较截至2016年底减少6.2万吨。今年前9个月,全球原生和次生精炼铅产量为874.7万吨,较上年同期增加9.8%。今年9月,全球精炼铅产量为98.77万吨,消费量为100.98万吨。
1.贵金属反弹上位,注意多单机会
贵金属下挫后强势反弹,目前看上涨格局大致形成,后续可关注逢低介入多单。
2.金属维持震荡整理,破压力或者回调至支撑附近介入多单,不追涨。
【主力合约支撑、压力、操作参考】
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风险揭示
中粮期货渠道业务部姓名:雷渤投资咨询从业证书号:Z0012349
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