刘志强：黑色系疯狂跳水，贵金属表现抗跌

　　千变投资-以小博大团队交易提示：沪指今日低开低走，收盘重挫1.63%，创出今年以来最大单日跌幅，收报3208.54点。两市合计成交5360亿元，行业板块全线下挫，煤炭、有色、钢铁等周期类股集体暴跌美朝紧张局势升温，避险情绪加剧，前期大涨过的品种继续回避为主，指导群44547986。国内商品期货方面，集体暴跌，钢材类期货疯狂跳水，铁矿跌近5%，螺纹、热卷下挫近3%，连累双焦大幅回吐涨幅。化工品全线回撤，沥青暴跌逾5%。有色金属连续两日回调，沪锌、沪铅跌幅居前。而USDA报告重压农产品，两粕重挫逾3%。全面跟踪国内商品走势的文华商品指数下挫1.29%，报156.16点，中短期维持强势震荡格局。建议投资者对于后市保持震荡思路，高抛低吸短线交易为主。

　　中钢协定性钢价“炒作”，钢材期货遭恐慌抛盘。针对近期黑色系期货市场和钢铁上市公司股票价格“异动“，中国钢铁工业协会发布消息称，当前钢材期货价格大幅上涨并非市场需求拉动或是市场供给减少所致，而是一部分机构对去产能、清除“地条钢”和环保督查以及2+26城市大气污染防治计划进行了过度解读，甚至是误读。钢材类期货午前大幅跳水，铁矿单日暴跌近5%，回吐一周涨幅，期价跌至月内最低，且持仓量降至逾四个月低位。螺纹周内屡次冲击4000关口均未能站稳，自周一触及逾四年半高位大幅回撤。双焦一度相对强势，但整体暴跌氛围下难以独善其身，双焦远离夜盘创下的阶段新高，但周度仍强势收涨，焦炭已连续十周飘红。

　　隔夜美国农业部供需报告意外利空，该组织上调2017年美国大豆平均单产预估，令原本预期将下调单产预估的投资者倍感意外。美豆急挫逾3%，盘中触及6月30日以来最低。在去年风调雨顺的前提下，美国农业部8月大豆单产预测值为48.9蒲式耳。而今年在南北达科他干旱、优良率一度连续走低的情况下，USDA将美国大豆单产竟然为49.4蒲式耳。今日两粕开盘直线跳水，随后维持低位震荡，豆粕降至逾一个月低位，报收2725元，连续三周飘绿。夜盘飘升的三大油脂回吐大部分涨幅。唯有菜油相对坚挺，因近期市场关注加拿大天气可能导致油菜籽减产的炒作题材。橡胶主力切换至1801后期价持续飘红大涨，但下游公路运费低位和轮胎开工低位压制橡胶现货价格，且市场交投并不火热，现货跟涨情绪不浓，导致期货对现货升水持续扩大。一旦场内做多情绪消散，期价修复升水也是正常。其余化工品同样面临尴尬境地，虽然中期预期不弱，但现阶段现货没有明显追随期价大幅上涨。

　　我们团队主要做多了白糖1801、铁矿1801，逢高做空了螺纹1801、铁矿1801、PVC1801，多空大部分获利止盈，其中PVC空单浮盈近300点/手、螺纹空单浮盈100点/手，当前持有白糖1801、铁矿1801的多单和螺纹1801、PVC1801的空单，指导群44547986。资金流向方面，今日近50亿资金逃离商品市场，除煤炭板块均呈现资金流出状态，其中化工品遭18.82亿资金抛售位居榜首，其次是有色金属流失11.79亿元。从单个品种观察，铁矿作为跳水领头羊毫无悬念遭资金大举抛售，单日流失10亿元位居首。而焦炭作为黑色系中唯一飘红品种，完全仰仗背后9.1亿资金支撑。今日晚间美国将公布7月CPI数据，投资者可以从中寻找美联储今年升息的信号。此外达拉斯联储主席卡普兰和明尼阿波利斯联储主席卡什卡里今日将发表讲话，二者均是2017年FOMC票委。行业报告方面，国际能源署今日将公布月度报告。更多交易提示可关注千变投资微信公众号，谢谢！(2017-08-11)